Der Steinbock testet neue Rekorde

Die Märkte streben danach, den durch die bevorstehende Wiedereröffnung der US-Regierung ausgelösten Aufwärtstrend fortzusetzen. Der gestrige Anstieg des Nasdaq um 2,2 % weicht leichten Anzeichen einer Erholung in Europa, darunter beim Ibex, der neue Rekordstände anstrebt.

Die politische Blockade in den Vereinigten Staaten spitzt sich immer weiter zu. Gestern bewilligte der Senat die notwendigen Mittel, um den längsten Regierungsstillstand in der Geschichte der USA zu beenden. Die endgültige Entscheidung liegt nun beim Repräsentantenhaus, sodass mit einer baldigen Wiederaufnahme der Regierungsarbeit und der Veröffentlichung offizieller US-Wirtschaftsdaten gerechnet wird.

Der durch die politische Blockade in den USA ausgelöste Optimismus erreichte gestern Europa und in noch größerem Maße die Wall Street . Der S&P 500 schloss mit einem Plus von 1,5 %, und der technologieorientierte Nasdaq trotzte den Zweifeln an seiner Rallye mit einem weiteren Anstieg von 2,2 %.

Die Kaufwelle lässt heute nach. In Asien schloss der Nikkei-Index nahezu unverändert, und die Wall-Street-Futures deuten auf eine leichte Korrektur der gestrigen Gewinne hin. Auch der Nasdaq beobachtet die Auswirkungen der Entscheidung des japanischen Konzerns Softbank, seine gesamten Nvidia-Aktien – dem Paradebeispiel der KI-Aktienrallye – zu verkaufen . Die Nvidia-Aktie befindet sich an der Wall Street im Abwärtstrend.

Der spanische Aktienmarkt tendiert heute eher zu Vorsicht als zum gestrigen Aufschwung an der Wall Street. Die leichte Aufwärtsbewegung eröffnet dem Ibex die Möglichkeit, neue Allzeithochs zu erreichen und die gestrigen Schlusskurse von 16.182 Punkten zu übertreffen. Im Tagesverlauf erreichte er ein Hoch von über 16.200 Punkten.

Zyklische Aktien profitieren erneut vom gestiegenen Marktvertrauen. BBVA , unterstützt von Goldman Sachs, führt die Kursgewinne im Ibex an, gefolgt von Santander .

Rovi, Aena und Repsol sowie Aktien aus dem Baugewerbe wie Sacyr und ACS bieten dem Ibex in der heutigen Sitzung ebenfalls positive Unterstützung.

Die Abschwächung geht erneut von Branchen mit einem eher defensiven Profil aus, wie etwa der Energie- und Telekommunikationsbranche. Naturgy, Cellnex und Telefónica hinken im Ibex hinterher.

Die europäischen Aktienmärkte schwanken zwischen der Konsolidierung der gestrigen Gewinne und einem erneuten Aufschwung. Der britische FTSE erreichte neue Allzeithochs, da die Erwartungen einer Zinssenkung der Bank of England stiegen, während der deutsche DAX um die Marke von 24.000 Punkten pendelte. Der paneuropäische Stoxx 600-Index nähert sich Rekordhochs von über 575 Punkten.

Die heutigen Unternehmensnachrichten aus Europa zeigen Kursgewinne, beispielsweise bei Vodafone . Die Aktien des britischen Telekommunikationsunternehmens stiegen um bis zu 5 %, nachdem die Geschäftsprognosen nach oben korrigiert wurden. Auch die Aktien des deutschen Flughafenbetreibers Fraport und des britischen Unternehmens Oxford Instruments legten zeitweise um fast 10 % zu und belohnten damit ihre Ergebnisse. Im Gegensatz dazu reagierte der Markt stark auf die Gewinnberichte von Swatch und der Ionos Group, wobei deren Aktien überwiegend unter Verkaufsdruck gerieten. Deutlichere Kursverluste verzeichnete Hensoldt , einer der führenden Aktien im Verteidigungssektor, nachdem die ersten Prognosen die Anleger enttäuscht hatten.

Aktienanleger verzeichnen kaum positive Nachrichten in Form sinkender Anleiherenditen . Der Anleihemarkt konsolidiert sich und wartet auf die ersten makroökonomischen Daten aus den USA, sofern die Wiedereröffnung der Regierung bestätigt wird. Die Rendite US-amerikanischer Staatsanleihen liegt weiterhin über 4,10 %. In Europa sinkt die Rendite deutscher Bundesanleihen auf rund 2,70 %, verglichen mit etwa 3,20 %, die die Rendite zehnjähriger spanischer Staatsanleihen derzeit aufweist.

Wie bei Staatsanleihen sind die Bewegungen am Devisenmarkt heute begrenzt. Der Dollar wartet auf makroökonomische Daten wie den US-Verbraucherpreisindex, ohne seine in den letzten Wochen erzielten Gewinne wieder abzugeben. Der Euro notiert stabil bei rund 1,15 US-Dollar, während das britische Pfund unter 1,31 US-Dollar schließt.

Die gestiegene Stabilität an den Märkten wirkt sich auch auf die Ölpreise aus. Die Erholung, die durch Fortschritte bei der Überwindung der politischen Blockade in den USA ausgelöst wurde, hat einer Preisentspannung Platz gemacht. Brent-Rohöl kämpft heute darum, die Marke von 64 US-Dollar zu halten.

Gold erholt sich diese Woche erneut und macht einen Teil der Verluste wett, die es seit Erreichen seiner Rekordhochs hinnehmen musste. Der Goldpreis, der als sicherer Hafen gilt, setzt seinen Aufwärtstrend fort und notiert weiterhin über 4.100 US-Dollar pro Unze.

Die positive Stimmung am Bitcoin- Kurs ist heute verhaltener. Der gestrige Kursanstieg hat sich abgeschwächt, und die größte Kryptowährung stagniert bei rund 105.000 US-Dollar.