Biyoçeşitlilik riskleri ve sigorta: Avrupa varlıklarının %30'undan fazlası doğaya bağlıdır

2025 yılına kadar, Avrupa sigorta şirketlerinin kurumsal tahvil ve hisse senedi risklerinin %30'undan fazlası doğrudan en az bir ekosistem hizmetine bağımlı olacak. Bu durum, Avrupa Sigorta ve Mesleki Emeklilik Kurumu ( EIOPA ) tarafından yayınlanan ve sigorta sektöründe biyoçeşitlilik risk yönetimine ilişkin ilk Avrupa raporu olan Sigortacılar Tarafından Biyoçeşitlilik Risk Yönetimi Raporu'na göre böyle. Bu endişe verici rakam, sigorta sektörünün doğa krizine karşı kırılganlığını ve biyoçeşitlilikle ilgili risklerin portföy yönetimi ve sigortacılık stratejilerine entegre edilmesinin acil ihtiyacını vurgulamaktadır.

Piyasa verilerine, kamuoyu istişarelerine, güncellenen Avrupa düzenlemelerine ve sektördeki en iyi uygulamalara dayanan rapor, Avrupa'daki sigorta ve reasürans şirketlerinin biyoçeşitlilik risklerini halihazırda hangi araçlarla ve ne ölçüde tespit ettiğini, ölçtüğünü ve yönettiğini incelemeyi amaçlamaktadır. Karmaşıklıkları ve diğer çevresel risk faktörleriyle bağlantılı olmaları nedeniyle biyoçeşitlilik risklerini değerlendirmenin zorluklarına rağmen, sigorta şirketleri arasında umut verici piyasa uygulamalarının mevcut olduğu ortaya çıkmaktadır. Aynı zamanda, belge, sektörün gelecekte biyoçeşitlilik risklerine yanıt verme kapasitesini güçlendirmek için daha fazla katılımın gerekli olacağı alanları da belirlemektedir.

Biyolojik çeşitliliğin kaybı ve ekosistem bozulması artık önemli makroekonomik riskler olarak kabul edilmektedir. Dünya Ekonomik Forumu, küresel GSYİH'nin %50'sinden fazlasının doğrudan doğaya ve ekosistem hizmetlerine bağlı olduğunu vurgulayarak, bunları en önemli üç uzun vadeli risk arasında sıralamaktadır. Özellikle suyla ilgili riskler , küresel GSYİH'nin % 7-9'unu oluşturabilir ve imalat sektörü üzerinde önemli etkilere sahip olabilir. Tarım da oldukça risk altındadır; su kıtlığı nedeniyle üretimin yaklaşık %14-18'i risk altındayken, tozlayıcıların azalması nedeniyle tarımsal üretimin %12'sine kadarı tehlikeye girebilir.

OECD tahminlerine göre, dünya 1997 ile 2011 yılları arasında arazi örtüsündeki değişiklikler nedeniyle ekosistem hizmetlerinde yılda 4 ila 20 trilyon dolar , arazi bozulması nedeniyle ise 6 ila 11 trilyon dolar kaybetti. Herhangi bir azaltma önlemi alınmazsa, ekosistem hizmetlerinin gelecekteki yıllık kaybı 479 milyar dolara ulaşabilir ve kümülatif etkilerin 2050 yılına kadar 9,8 trilyon doları aşacağı tahmin edilmektedir.

EIOPA raporu, 2025 yılında değiştirilen Solvency II direktifi kapsamındaki belirli bir zorunluluktan kaynaklanmaktadır. Bu direktif, sigortacıların biyolojik çeşitlilik kaybıyla ilgili riskleri ORSA (Kendi Riski ve Solvency Değerlendirmesi) sürecine entegre etmelerini gerektirmektedir.

Rapor, sigorta sektörünün biyoçeşitlilikle ilgili riskler konusundaki farkındalığının arttığını gösteriyor. Yaklaşık beş şirketten biri Risk ve Ödeme Gücü Değerlendirmesi'nde (ORSA) biyoçeşitliliğe değiniyor ve bu oran büyük şirketler arasında daha yüksek . Ancak değerlendirmeler büyük ölçüde nitel nitelikte kalıyor ve öncelikli olarak çevreye potansiyel olarak zararlı olabilecek yatırımlar veya sigorta faaliyetleriyle ilgili itibar unsurlarına odaklanıyor.

Bu nedenle şirketler, biyolojik çeşitlilik kaybını önemli ve yeni ortaya çıkan bir risk olarak kabul etmekte, ancak bunu ölçülebilir finansal etkilere dönüştürmekte zorlanmaktadır . Sektör, bu riski belirleme, ölçme ve yönetme konusunda henüz erken aşamalardadır ve yapılan analizler henüz sistematik değildir veya finansal risk modellerine entegre edilmemiştir.

"İklim-doğa bağı " olarak adlandırılan durum, tabloyu daha da karmaşık hale getiriyor: Biyoçeşitlilik kaybı, örneğin aşırı olaylara karşı doğal bariyerlerin emme kapasitesini azaltarak doğal afetlerin etkilerini artırabilirken, iklim değişikliğinin kendisi biyoçeşitlilik erozyonunun başlıca etkenlerinden biridir. Bu bağlantı, iki olgunun net bir şekilde ayırt edilmesini zorlaştırarak, ayrı ayrı mı yoksa bütünleşik bir yaklaşımla mı değerlendirilmeleri gerektiği konusunda belirsizlik yaratıyor.

Ayrıca, paylaşılan küresel parametrelerin eksikliği , ekosistemlerin bölgesel özellikleri ve biyoçeşitlilik kaybı riskine karşı finansal maruziyeti güvenilir bir şekilde tahmin etmeye yönelik standartlaştırılmış metodolojilerin yokluğu, etkili bir değerlendirmeyi daha karmaşık hale getiriyor.

Raporda ayrıca, biyoçeşitlilik risklerini değerlendirmeye yönelik nicel metodolojilerin iklim riskleri için geliştirilenlere kıyasla henüz emekleme aşamasında olmasına rağmen, özellikle nitel yaklaşımlar aracılığıyla önemli eylemler için somut fırsatların mevcut olduğu vurgulanmaktadır. EIOPA, toplanan kanıtlara dayanarak, sigorta sektörünün biyoçeşitlilik kaybı ve daha genel olarak doğal risklerle ilgili riskleri yapılandırılmış bir şekilde belirleme, değerlendirme ve yönetme kapasitesini güçlendirmeyi amaçlayan bir dizi stratejik müdahale alanı önermektedir.

İlk müdahale alanı , denetim otoriteleri, politika yapıcılar ve paydaşlar arasındaki koordinasyonun güçlendirilmesini, eylem önceliklerinin belirlenmesinde sinerji yaratılmasını, veri kalitesinin ve toplanmasının iyileştirilmesini ve uygun risk modelleri ve senaryolarının geliştirilmesini amaçlamaktadır. Bu bağlamda EIOPA, ekosistem hizmetlerinin kaybına karşı özellikle hassas olan sektörlere ve varlıklara yönelik hedefli müdahaleler önermekte ve özellikle IPBES tarafından belirlenen etkenlere (arazi ve su kullanımı, kirlilik, kaynakların aşırı kullanımı, istilacı türler) odaklanmaktadır. Ayrıca, doğa temelli çözümler aracılığıyla biyolojik çeşitliliğin korunmasını veya restorasyonunu destekleyen yatırımlar ve sigorta kapsamı desteklenmekte, ölçümlerin daha fazla standartlaştırılması ve faydalı veri ve araçların açık kaynaklı olarak yayımlanması teşvik edilmektedir.

İkinci müdahale alanı , iklim değişikliği ile biyolojik çeşitlilik kaybı arasındaki bağlantıyı kapsamlı bir şekilde ele almaya yönelik girişimlerle ilgilidir. Bu iki alan arasındaki karşılıklı olarak güçlendirici etkileri göz önünde bulunduran EIOPA, ekolojik girdilerin, özellikle kuraklık veya su kıtlığı gibi yeni ortaya çıkan riskler için hâlâ fiziksel olaylarla sınırlı olan doğal afet modellerine entegre edilmesini önermektedir. Aynı zamanda, doğa temelli çözümlere yatırım yapmak, hem çevresel hem de finansal faydalar sağlayarak doğal afetlere karşı sigorta kapsamı açığını azaltmaya yardımcı olabilir.

Son olarak, üçüncü alan, denetim otoriteleri, sektör oyuncuları ve akademi arasında yapılandırılmış bir diyalog yoluyla teknik ve kurumsal kapasitenin güçlendirilmesini kapsamaktadır. EIOPA, biyoçeşitlilikle ilgili riskler ve bunların sigorta sektörü üzerindeki etkileri konusunda ortak ve operasyonel bir anlayış oluşturmak amacıyla bilgi, araç ve en iyi uygulamaların paylaşılmasına yönelik atölye çalışmaları düzenlemeyi önermektedir.