He tenido un gran aumento de sueldo a £125.000. ¿Debería sacrificar mi salario lo máximo posible en mi pensión?

Gano 105.000 libras al año y acabo de ascender con un aumento salarial anual de 20.000 libras a partir de junio. Me pregunto si debería sacrificar mi salario al máximo en mi pensión en los próximos meses.

Mi pensión laboral es un plan de sacrificio salarial que me ayuda a ahorrar en seguros nacionales e impuestos y tiene el doble beneficio de reducir mis ingresos, ya que gano más de £100.000 y me afecta la tasa impositiva del 60 por ciento.

Mi ascenso y aumento de sueldo caerán casi en su totalidad en ese rango del 60 por ciento y después de leer los informes de esta semana, me preocupa que el gobierno cambie el sistema y yo salga perdiendo.

En teoría, podría permitirme sacrificar la mayor parte de mis ingresos mensuales durante los próximos cuatro meses para mi pensión, para acumular la mayor cantidad posible y reducir mis ingresos este año fiscal. Mi empleador dice que me lo permitirá, pero ¿funcionaría desde una perspectiva fiscal?

Simon Lambert, de This is Money, responde: Es apropiado que esta pregunta surja en la semana en que NatWest, anteriormente conocido como RBS, finalmente abandonó por completo la propiedad de los contribuyentes.

Puede que ambos no parezcan directamente relacionados, pero la trampa impositiva del 60 por ciento es una resaca de la crisis financiera.

La participación de Gran Bretaña en RBS surgió debido a las circunstancias excepcionales de la crisis financiera.

Si piensas en ese momento, también se implementaron medidas fiscales estrictas para abordar la urgente necesidad de recaudar fondos. Desafortunadamente, la que mencionas, que crea la trampa fiscal del 60% , sigue vigente, mucho después de que terminara la emergencia.

En abril de 2009, el Ministro de Hacienda, Alistair Darling, anunció que la deducción personal comenzaría a eliminarse a una tasa de 1 libra por cada 2 libras ganadas por encima de 100.000 libras. Esto creó el tipo impositivo oficial efectivo sobre la renta más alto de Gran Bretaña, del 60 %.

Hay otras peculiaridades que pueden aumentar las tasas impositivas marginales (la cantidad que se paga por la siguiente libra), pero dependen de circunstancias específicas relacionadas, mientras que la eliminación de la deducción personal está incorporada al sistema de impuesto a la renta.

Si el umbral de £100.000 hubiera aumentado en línea con la inflación del RPI, ahora estaría en £180.000, según nuestra calculadora de inflación histórica .

La única forma real de superar la trampa fiscal es reducir los ingresos, y el sacrificio salarial se ha convertido en una forma popular de hacerlo: las personas en ese grupo a menudo pagan lo máximo posible en una pensión.

Informes de la semana pasada sugirieron que el Tesoro tenía en la mira el sacrificio salarial como una forma de obtener más dinero, y se ha elaborado un informe oficial. Queda por ver si los rumores son ciertos, pero conviene tener cuidado al tomar decisiones financieras basadas únicamente en el ahorro fiscal.

Le preguntamos a un experto sobre su postura respecto a sacrificar el salario lo máximo posible de su pensión.

Anita Wright, planificadora financiera certificada de Bolton James, responde: Desde una perspectiva fiscal, realizar contribuciones significativas a la pensión a través del sacrificio salarial antes del cierre del año fiscal el 5 de abril de 2026 es probablemente muy beneficioso, en particular dada su posición de ingresos y la estructura del plan de su empleador.

Dado que su nuevo ingreso total para el año fiscal 2025/26 será de £125 000, usted se encuentra directamente dentro de la banda en la que la deducción personal se retira gradualmente.

Entre £100,000 y £125,140, ​​su deducción personal (la cantidad de ingresos que puede recibir exentos de impuestos) se reduce en £1 por cada £2 que gane por encima de £100,000. Esto resulta en un tipo impositivo marginal del 60% sobre los ingresos en ese rango.

Una vez que sus ingresos superen los £125,140, ​​perderá la desgravación personal por completo.

Al utilizar el sacrificio salarial para reducir su ingreso bruto por debajo de £125,000, recuperará parte o la totalidad de su asignación personal, mejorando significativamente su posición fiscal general.

Uno de los principales beneficios fiscales del plan de sacrificio salarial de su empleador es que las contribuciones a la pensión las realiza íntegramente su empleador, lo que significa que están exentos tanto del impuesto a la renta como del Seguro Nacional (NI) del empleado, a diferencia de recibir un salario adicional.

Por lo general, esto produce un resultado más eficiente que realizar contribuciones desde su salario neto.

Además, los empleadores también se benefician de una reducción en su propia obligación tributaria del Seguro Nacional cuando se recurre al sacrificio salarial.

Algunos empleadores optan por transferir parte o la totalidad de sus ahorros del NI al plan de pensión del empleado, aumentando así la contribución general sin costo adicional para usted.

Vale la pena consultar esto directamente con su equipo de Recursos Humanos o de nóminas, ya que depende completamente de la política de su empleador.

Tu capacidad para hacer esto con éxito (y cuánto estés dispuesto a sacrificar) dependerá de varios factores:

• Si bien observa que puede arreglárselas sin gran parte de su salario neto, es importante tener en cuenta que el sacrificio salarial reducirá su ingreso neto mensual, que de lo contrario habría sido más alto si hubiera aceptado el salario adicional.
• Asignación anual: Para la mayoría de las personas, la asignación anual de pensión es de £60,000 para el año fiscal 2025/26. Sin embargo, esto incluye tanto sus contribuciones como las realizadas por su empleador. Las contribuciones superiores a este límite pueden generar un cargo por asignación anual, a menos que las asignaciones no utilizadas de años anteriores se puedan transferir.
• Impacto en las prestaciones: Una reducción del salario bruto podría afectar a otras prestaciones laborales. Por ejemplo, algunos planes de fallecimiento en servicio o pólizas de protección de ingresos se basan en el salario real. Sin embargo, muchos empleadores calculan las prestaciones utilizando el salario teórico (previo al sacrificio), pero esto debe confirmarse.
• Capacidad de endeudamiento: Las entidades hipotecarias y otros proveedores de crédito suelen evaluar la asequibilidad en función de los ingresos y gastos. Un ingreso declarado menor debido a un sacrificio salarial podría afectar su potencial de endeudamiento, según la entidad.

Un acuerdo de sacrificio salarial se puede implementar en cualquier momento, pero debe cumplir los siguientes criterios:

• Debe existir un acuerdo formal por escrito.
• Esto debe estar en vigor antes de que se reduzca efectivamente el salario.

El acuerdo no debe situar su remuneración salarial por debajo del salario mínimo en relación con las horas trabajadas.

Tampoco debe poder exigir un cambio nuevamente al salario completo; de lo contrario, HMRC puede afirmar que no se ha realizado un cambio válido e implementar el tratamiento fiscal adecuado para que usted reciba un salario neto menor.

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Por último, si bien la legislación actual sobre pensiones ofrece importantes incentivos fiscales, sus preocupaciones sobre posibles cambios futuros son totalmente comprensibles.

Aunque no se han hecho anuncios formales, es natural que quienes más ganan consideren actuar más temprano que tarde para optimizar los beneficios disponibles bajo las reglas actuales.

Es ampliamente conocido que el gobierno anterior encargó un informe detallado sobre el sacrificio salarial, examinando su costo para el Tesoro y explorando formas de limitar potencialmente su uso.

Paralelamente, HMRC ha estado recientemente modelando escenarios hipotéticos para evaluar cuántos ingresos adicionales podrían recaudarse mediante la reforma.

Esto sugiere que el sacrificio salarial está firmemente en el radar político, y bien podría ser considerado por el actual Ministro de Hacienda como parte de un esfuerzo más amplio para aumentar la recaudación fiscal. Si bien no se ha tomado ninguna decisión, la dirección de la investigación implica una creciente probabilidad de que se introduzcan cambios en el próximo Presupuesto.